Tik prisijungę vartotojai gali dalyvauti forume. Prisijungti.

 

Options: (apie viska)

US&UK_Markets
Rašyti privačią žinutę

42 žinutės

Closed
nemiegalius
Rašyti privačią žinutę

52 žinutės
( +5 / -3 )

buvau vienuose kursuose, kuriuose buvo issakyta tokia nuomone: su opcionais niekada nebusi nugaletojas. jei tavo lukesciai yra, kad rinka kils, tai tau nereikia pirkti call opciono. reikia pirkti ta instrumenta, kurio kilimo tu tikiesi. lygiai taip pat nereikia pirkti put opciono, jei tikiesi rinkos kritimo. reikia parduoti pati instrumenta, kurio kritimo tu tikiesi. bet be abejones, opcionas savotiska apsidraudimo priemone, todel kai kada galbut verta ir jais prekiauti.
kafka
kafka
Rašyti privačią žinutę

357 žinutės
( +29 / -3 )

TAI KA JUS DABAR PERSKAITYSITE, MAN KAINAVO £....,
- gero skaitymo
to be continue... (uzbaigsiu apie strategija veliau)
Tai kaip supratau buvai net Amerikej, bendravai su geriausiais treideriais, kurie papasakojo apie trenda ir volatility, alga gauni kas menesi, o apie strategija kita karta?
Ir nieko panasaus nesi skaites siame forume?ontgetit
www.investuotojas.eu
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

jei tavo lukesciai yra, kad rinka kils, tai tau nereikia pirkti call opciono. reikia pirkti ta instrumenta, kurio kilimo tu tikiesi.
Tai priklauso nuo situacijos ir nuo tavo gobsumo
Jei tikiesi, kad akcija artimiausiu metu stipriai kils, tau tikrai verta pagalvoti apie opcionu pirkima jau vien del sverto. Jei akcija is tiesu pajudes taip kaip tu tikiesi, is opcionu tu gali uzdirbti zymiai daugiau nei uz tuos pacius pinigus nupirkes akciju. Zinoma, opcionu atveju prisiimama rizika yra didesne ir i tai reikia atsizvelgti.
Priesingu atveju - kai tikimasi, kad akcija kris - opcionus pirkti dar labiau apsimoka. Jei prognozes pasirodys teisingos, tu laimesi du kartus - pirma karta del to, kad put opciono kaina dides akcijai krentant ir antra karta del to, kad tavo opciono implied volatility augs del "volatility skew" ir kartu dar labiau didins tavo put opciono kaina.
Taciau opcionu panaudojimas tuo nesibaigia. Jais naudojantis galima spekuliuoti ne tik underlying akcija, bet ir jos volatilumu, naudojant "market neutral" strategijas. Tai suteikia istisa nauja dimensija prekybai.
Na ir zinoma neisemiamas opcionu potencialas rizikos valdymo ir ivairiu hedzinimo strategiju srityje..
kafka
kafka
Rašyti privačią žinutę

357 žinutės
( +29 / -3 )

Tai priklauso nuo situacijos ir nuo tavo gobsumo
O kodel ne futures?
Su opcionais beda, kaip ir pats ivardinai - daug kintamuju, del kuriu tavo uzdarbis gali buti mizernas.
www.investuotojas.eu
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

to Kafka
Trumpai tariant, opcionu privalumas pries futures akivaizdus: maksimali rizika ribota, o maksimalus pelnas - ne. Tiesa sakant, as nelabai suprantu kodel zmones apskritai prekiauja single-stock-futures, kai yra opcionai. (Is tiesu tai zinau, cia tik literaturinis hiperbolizavimas buvo )

Beje as savo poste neketinau agituoti pirkti opcionus vietoj akciju. Tiesiog norejau parodyti, kad opcionai suteikia daugiau galimybiu.
O del kintamuju kiekio, as manau, kad tai yra kaip tik privalumas. Zinoma, jei moki skaiciuoti
Del to mizerno uzdarbio: as dabar turiu opcionu, kurie kainuoja ~2 kartus maziau, nei kainavo kai as juos pirkau mazdaug menesi atgal. Ir tai yra ne koks nors nelikvidas, o viena didziausiu Nasdaq akciju. Su tokiu volatilumu tavo pelnas/nuostolis (greiciausiai, kad nuostolis.. ) bus betkoks tik ne mizernas. Cia kalbu apie ta varianta, kai opcionais zaidziama tik kaip pakaitalu akcijai. Jei naudoti opcionus hedginimui arba kokioms nors market-neutral strategijoms, galima pasiekti labai didelio portfelio stabilumo, net kai volatilumas rinkoje yra labai aukstas. Viskas priklauso nuo to, kam tu tuos opcionus perki.
Nertis
Rašyti privačią žinutę

2 žinutės

Sveiki visi. Gal kas galite paprasta kalba paaiskinti kodel kas nors parduoda opcionus? Pvz call opcionus. Na jeigu as tikiuosi kad akcija kils - tuomet as perku call opciona ir jeigu as buvau teisus - santykinai daug uzdirbu. Jeigu stai akcija krenta opciono pardavejas uzsidirba tik opciono kaina (premija) - kuri lyginant su galimu mano up-side'u yra palyginti nedidele. Paaiskinkite prasau - kuria dali as praleidau mokydamasis apie ocionus Kaip kur opciono pardavejo nauda ir kaip jis valdo savo rizika bei pelna?
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

Jei tu nuperki opciona ir laikai ji ilga laika, opciono verte po truputi "tirpsta", artejant galiojimo pabaigai. Sis efektas vadinamas "Time Decay". Bendru atveju, opcionu rasytojai (t.y. pardavejai) tikisi is to uzdirbti.
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

Opcionu pardavejai rizika valdo naudodami ivairias strategijas. Norint uzdirbti is time decay efekto, reiketu naudoti kazka panasaus i "Short straddle" strategija.
Zmoniskai kalbant, shortini CALL opciona, shortini PUT opciona ir meldiesi, kad volatilumas nepakiltu ir akcijos kaina per daug nenutoltu i nei viena puse. Jei toks "stilis" issilaikys ilgesni laika, bus padarytas pelnas is time decay. Taip pat tokiu budu galima uzdirbti is volatilumo kritimo (=short on volatility).
Nertis
Rašyti privačią žinutę

2 žinutės

fvmn: o jeigu tai europietiskas opcionas? - kai ji realizuoti galima tik termino pabaigoje? Gal galetum paaiskinti kur tada gali buti pardavejo interesas?
kafka
kafka
Rašyti privačią žinutę

357 žinutės
( +29 / -3 )

to Kafka
Trumpai tariant, opcionu privalumas pries futures akivaizdus: maksimali rizika ribota, o maksimalus pelnas - ne. Tiesa sakant, as nelabai suprantu kodel zmones apskritai prekiauja single-stock-futures, kai yra opcionai. (Is tiesu tai zinau, cia tik literaturinis hiperbolizavimas buvo )
Neketinu labai gincytis Opcionus zinau tik is teoriniu ziniu, o futures is praktiniu
Todel mano mastymas paremtas tokia logika. Isivaizduokime lengvaatleti, kuris dalyvauja varzybose ir nori laimeti. Bet teoriskai, jis gali laimeti, jei:
Vejas pus jam i nugara,
IR Bus gerai pailsejes,
IR visus metus gerai treniravosi,
IR Dopingo kontrole neuztiks jo super duper drug'o,
IR t.t.
Va cia yra opcionas - daug daug salygu, kurios veda i NEribota pelna.
Su futures arba pergale arba pralaimejimas Beje, rizika kontroliuoti galima SL.
single-stock-futures - nelikvidai (bent Europoje kiek ziurejau), todel ziuriu tik i indeksus.
www.investuotojas.eu
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

fvmn: o jeigu tai europietiskas opcionas? - kai ji realizuoti galima tik termino pabaigoje? Gal galetum paaiskinti kur tada gali buti pardavejo interesas?
Europietiska opciona gali parduoti kada tik nori, lygiai taip pat kaip ir amerikietiska. Taigi interesas tas pats: shortini opcionu grupe, palaikai kuri laika, tada uzdarai short pozicijas ir paseemi pelna is time decay (ir/arba volatilumo kritimo).
Tavo poste as pajuodinau zodi "realizuoti", todel kad opcionu atveju jis yra dviprasmiskas: opciona galima ivykdyti arba galima parduoti. Jei tu esi opciono israsytojas, tai opcionas gali buti ivykdytas (t.y. pirkejas ji gali ivykdyti) arba tu ji gali atpirkti. Taigi europietisko opciono atveju, apribojimas yra tik ivykdymui, taciau parduoti ar atpirkti opciona galima betkada.
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

Neketinu labai gincytis Opcionus zinau tik is teoriniu ziniu, o futures is praktiniu
Galiu lazintis, kad maziausiai 90% sito forumo dalyviu yra geriausiu atveju tik pazenge megejai, todel nera cia ko kuklintis (as irgi nepretenduoju i tuos likusius 10%).
Beje klausimas labai geras. As ir pats daznai apie tai pagalvoju.

Todel mano mastymas paremtas tokia logika. Isivaizduokime lengvaatleti, kuris dalyvauja varzybose ir nori laimeti. Bet teoriskai, jis gali laimeti, jei:
Vejas pus jam i nugara,
IR Bus gerai pailsejes,
IR visus metus gerai treniravosi,
IR Dopingo kontrole neuztiks jo super duper drug'o,
IR t.t.
Va cia yra opcionas - daug daug salygu, kurios veda i NEribota pelna.
Su futures arba pergale arba pralaimejimas Beje, rizika kontroliuoti galima SL.
Labai idomus palyginimas, taciau as noreciau ji truputi praplesti. Tarkime, kad yra lengvaatletis, kuris IR pailsejes, IR gerai treniravosi, IR nevartoja dopingo, IR tt. Sportininkas turi pasirinkti viena is dvieju rungciu: pirmoje prireiks visu isvardintu savybiu, o antroje rungtyje uzteks tik gero poilsio.
Kaip manai, kurioje rungtyje bus didesne konkurencija? Kurioje rungtyje sportininkas geriau isnaudos savo potenciala?

Su futures arba pergale arba pralaimejimas Beje, rizika kontroliuoti galima SL.
Siuo metu as naudoju opcionus butent rizikos valdymui (t.y. perku akcija ir formuoju jai "atsvara" is opcionu) ir cia jau is patirties galiu pasakyti, kad toks modelis yra nepalyginamai pranasesnis pries stop-loss:
1. Akciju stopai veikia tik birzos darbo valandomis. Tuo tarpu patirtis rodo, kad dideli kainos pokyciai daznai ivyksta "per nakti". Taigi, praktiskai, stopai negali apriboti tavo maksimalios rizikos (nezinau, ar sis punktas galioja fjuceriams..)
2. Stopas gali suveikti nuo atsitiktinio trumpalaikio kainos kritimo (zinai ta jausma, kai kaina pakrenta iki tavo stopo ir staiga pradeda judeti tau palankia kryptimi, taciau jau be taves?). Laikant tinkamai subalansuota opcionu portfeli, galima fiksuoti nuostoli tada, kai reikia, neprisirisant prie konkrecios akcijos kainos.
3. Tinkamu laiku nupirkus opcionus, is ju galima netgi ir uzdirbti, jei volatilumas pakils. Mano praktikoje yra buve du atvejai, kai akcijos kainos kritimas sukelia toki dideli volatilumo suoli, kad opcionai pradeda brangti greiciau, nei pinga akcija . Zinoma, tokie atvejai nepasitaiko labai daznai, taciau buna.
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

Dar pagalvojau, teisingumo vardan, reiketu parasyti ir keleta trukumu:
1. Reikia daug skaiciuoti. As turiu omenyje DAUG SKAICIUOTI!
2. Dideli kastai. Prekiauti opcionais yra brangus malonumas, tiek del komisiniu, tiek del spreadu.
3. Likvidumas. Stambiuju akciju opcionu likvidumas yra geras, taciau su smulkesnemis akcijomis gali kilti problemu.
4. Volatilumo kritimo rizika. Nukritus implied volatility, opcionai gali atpigti, net jei akcijos kaina nepakinta.
5. Akcijos kilimo atveju, dalis pelno sunaudojama opcionu nuostoliui padengti, todel sumoje pelnas yra mazesnis.
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

Na, as beveik niekada nestatau uz konkreciu akciju kilima arba kritima, todel savo poziciju geriau neivardinsiu - gali atrodyti labai klaidinanciai
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

neras74: beveik?)))bet kartais pastatai?)

As stengiuosi nestatyti, bet kartais aplinkybes susiklosto taip, kad as lieku long arba short akcijai. Taciau tai yra tik isimtiniai atvejai.

ir kodel klaidinanciai?idomu juk butu isgirsti,geriau negu teorija kazkokia)

Jeigu as perku call opcionus, tai dar nereiskia, kad as tikiuosi akcijos kilimo, ir atvirksciai su put opcionais. Todel ir sakau, kad mano pozicijos gali atrodyti klaidinanciai, jei nematai viso vaizdo. Kita vertus, jei ir matytum visa vaizda, greiciausiai nesuprastum, nes ten labai daug "kazkokios teorijos"
Gustas
Gustas
Rašyti privačią žinutę

261 žinutės

Jeigu as perku call opcionus, tai dar nereiskia, kad as tikiuosi akcijos kilimo, ir atvirksciai su put opcionais. Todel ir sakau, kad mano pozicijos gali atrodyti klaidinanciai, jei nematai viso vaizdo. Kita vertus, jei ir matytum visa vaizda, greiciausiai nesuprastum, nes ten labai daug "kazkokios teorijos"
Su call'ais galima uzdirbti dar nebent ish staigaus judesio i virsu/volatility padidejimo. Jei tu laikai call'us ne del kilimo, tai kam tada ? Hedge'ini short'us?

P.S. Bandziau zaist su abiem call ir put toj pacioj pozicijoj, bet turejau nuostolius del volatility mazejimo, daugiau tokie nebedomina
Immediatism
Paulinas
Rašyti privačią žinutę

110 žinutės

Sakykit, ponai, o per kur tradinat ir nuo kokiu sumu galima pradeti, kad komisas pasidengtu?
fvmn
fvmn
Rašyti privačią žinutę

188 žinutės
( +33 / -22 )

Sakykit, ponai, o per kur tradinat ir nuo kokiu sumu galima pradeti, kad komisas pasidengtu?
Per kur prekiauti priklauso nuo to, kokiais opcionais ketini prekiauti. Jei JAV akciju, pasirinkimas tikrai didelis. Is patirties galiu rekomenduoti Interactive Brokers.
Del sumu klausimas kiek sunkesnis. Teoriskai ziurint, galima pradeti prekiauti, turint tiek pinigu, kiek reikia nupirkti vienam kontraktui (tarkim, keli simtai $). Taciau is tokios prekybos negalima tiketis daugiau, nei susipazinti su prekyba, isbandyti programine iranga ar sio to pasimokyti.
Norint realiai uzdirbti is prekybos opcionais ir normaliai valdyti rizika, reikia bent jau 30k$, mano kuklia nuomone.
Gustas
Gustas
Rašyti privačią žinutę

261 žinutės

Knisausi 2 dienas kol vel radau shita saita
http://www.optionistics.com/f/stock_price_history?symbol=APVVM&isopt=1

Kruva naudingu toolsu opcionams.
Immediatism

Tik prisijungę vartotojai gali dalyvauti forume. Prisijungti.


Techninė analizė

Prekybos statistika realiu laiku

Ekonominis kalendorius

Privatumo politika Reklama Kontaktai Paskolos RSS RSS
© 2006-2024 UAB All Media Digital